Halbjahresbericht 2022

Baar, Schweiz
8. August 2022

Hier finden Sie den vollständigen Bericht (ENG).

Gary Nagle, CEO von Glencore: 

«Wir freuen uns, dass wir trotz des äusserst komplexen Umfelds für unsere Märkte, unser Geschäft und die Welt im Allgemeinen, für das erste Halbjahr 2022 über eine aussergewöhnliche finanzielle Leistung von Glencore berichten können.

«Globale makroökonomische und geopolitische Ereignisse während des ersten Halbjahres haben zu aussergewöhnlichen Verwerfungen auf den Energiemärkten, Volatilität, Risiken und Versorgungsunterbrechungen geführt, was Rekordpreise für viele Kohle- und Gas-Benchmarks sowie physische Prämien zur Folge hatte, und einen Anstieg des bereinigten EBITDA der Gruppe um 10,3 Mrd.USD (119%) auf 18,9 Mrd. USD unterstützte. Gegenüber dem Vorjahr hat sich das bereinigte Marketing-EBIT mehr als verdoppelt, auf 3,7 Mrd. USD. Energieprodukte stachen hierbei besonders hervor. Das bereinigte Industrie-EBITDA stieg im Vergleich zum Vorjahreszeitraum um 8,4 Mrd. USD auf 15,0 Mrd. USD an.

«Neben dem Rekord-EBITDA stieg unser Nettoumlaufvermögen während des Berichtszeitraums erheblich an, wobei etwa 5 Mrd. USD in das Marketing – vor allem in den Energiebereich – investiert wurden, was mit den wesentlich höheren Öl-, Gas- und Kohlepreisen und ihren erhöhten Volatilitäten übereinstimmt. Trotz dieses Aufbaus wurden beträchtliche Barmittel erwirtschaftet, was die Nettoverschuldung auf 2,3 Mrd. USD senken liess und die heutige Ankündigung zusätzlicher Aktionärsrenditen in Höhe von 4,5 Mrd. USD ermöglicht. Die Renditen umfassen eine Sonderausschüttung in Höhe von 1,45 Mrd. USD (0,11 USD je Aktie) sowie ein neues Rückkaufprogramm in Höhe von 3,0 Mrd. USD (ca. 0,23 USD je Aktie). Mit dem heutigen zusätzlichen Rückfluss erhöht sich der Gesamtbetrag der Aktionärsrendite im Jahr 2022 entsprechend auf ca. 8,5 Mrd. USD.

«In der zweiten Jahreshälfte stellen ein Anziehen der finanziellen Bedingungen und ein sich verschlechterndes makroökonomisches Umfeld eine gewisse Unsicherheit für die Rohstoffmärkte dar. Da es allerdings nur wenige kurzfristige Lösungen zur Wiederherstellung des Gleichgewichts auf den globalen Energiemärkten gibt, dürften die Kohle- und LNG-Preise in diesem Zeitraum weiterhin hoch bleiben. Dies insbesondere angesichts der aktuellen Herausforderung, in der nördlichen Hemisphäre eine ausreichende und zuverlässige Energieversorgung für den bevorstehenden Winter sicherzustellen.

«Bei den Metallen sind die Aussichten komplexer, denn die Versorgungsrisiken aufgrund von Arbeits-, Wasser- und Energieknappheit, Unterbrechungen der Versorgungskette, zunehmender Unsicherheit bezüglich der Staatsrisiken sowie steigenden Kosten müssen gegen die wahrscheinlich schwächer werdenden Endverbrauchermärkte ausserhalb Chinas abgewogen werden. In jüngster Zeit gibt es Anzeichen dafür, dass sich China von seinem Tiefpunkt im zweiten Quartal erholt. Dies könnte dazu beitragen, die potenziell schwächeren Bedingungen in anderen wichtigen Verbrauchermärkten auszugleichen. 

«Die kombinierte Stärke unseres diversifizierten Geschäftsmodells in den Bereichen Metalle und Energie sowie Industrie und Marketing hat sich unter allen Marktbedingungen bewährt, was uns in die Lage versetzen dürfte, sowohl mögliche kurzfristige Herausforderungen erfolgreich zu meistern, als auch den künftigen Ressourcenbedarf zu decken. Ich möchte allen unseren Mitarbeitenden für ihre Bemühungen und ihren ausserordentlichen Beitrag während diesen turbulenten Zeiten danken. Wie immer werden wir uns weiterhin auf eine nachhaltige und langfristige Wertschöpfung für alle unsere Interessengruppen konzentrieren.» 

1 Vgl. Seite 6, Grundlage der Rechnungslegung.
2 Vgl. Seite 10.
3 Beinhaltet Leasingverbindlichkeiten im Zusammenhang mit Aktivitäten im Marketing-Business in Höhe von 585 Mio. USD (2021: 857 Mio. USD).
4 Die Kennzahlen für das 1. Halbjahr 2022 basieren auf den Mitteln aus laufender Geschäftstätigkeit (FFO) und dem bereinigten EBITDA der letzten 12 Monate. Die Überleitung finden Sie im Abschnitt APM (Alternative Performance Measures – alternative Leistungskennzahlen).
◊ Bereinigte Kennzahlen, die als alternative Leistungskennzahlen (Alternative Performance Measures, APM) bezeichnet werden und die nicht in den International Financial Reporting Standards definiert oder spezifiziert sind. Siehe Abschnitt APM auf Seite 67 für Definitionen und Überleitungen sowie Anhang 3 im Jahresabschluss für die Überleitung des bereinigten EBIT/EBITDA. 

Volatilität des Energiemarktes und hohe Preise sorgen für Rekordergebnisse im ersten Halbjahr 

• Erhöhte Verwerfungen auf den Energiemärkten, Volatilität, Risiken und Versorgungsunterbrechungen führten zu Rekordpreisen für viele Kohle- und Gasbenchmarks und physische Prämien, was einen Anstieg des bereinigten EBITDA 
  der Gruppe um 10,3 Mrd. USD auf 18,9 Mrd. USD unterstützte.
• Das bereinigte EBITDA für das Industriegeschäft stieg im Vergleich zum Vorjahreszeitraum um 8,4 Mrd. USD auf 
  15,0 Mrd. USD und profitierte in erster Linie von den Rekordpreisen für Kohle, ergänzt durch den zusätzlichen Beitrag 
  von 66,7% der Mine Cerrejón, die im Januar 2022 erworben wurde. 
• Das bereinigte EBIT der Marketing-Aktivitäten hat sich mit 3,7 Mrd. USD mehr als verdoppelt, wobei Energieprodukte in einem komplexen, volatilen und risikoreichen Marktumfeld, das durch extreme Verwerfungen und Preisschwankungen gekennzeichnet ist, aussergewöhnlich gut abschnitten. 
• Wir gehen derzeit davon aus, dass im zweiten Halbjahr wieder normalere Vermarktungsbedingungen herrschen werden.

Höhere industrielle Förderkosten, vor allem aufgrund des allgemeinen inflationären Umfelds und geringerer Nebenproduktgutschriften

• Die Förderkosten im 1. Halbjahr: Kupfer 54¢/lb, Zink 9¢/lb (48¢/lb ohne Gold), Nickel (ohne Koniambo) 370¢/lb und Kraftwerkskohle 75,4 USD/t
• Geschätzte Förderkosten für das Gesamtjahr: Kupfer 93¢/lb, Zink 29¢/lb (63¢/lb ohne Gold), Nickel (ohne Koniambo) 359¢/lb und Kraftwerkskohle 79,4 USD/t (jeweils einschliesslich aktualisierter Nebenproduktgutschriften)
• Investitionsaufwand von 2,0 Mrd. USD im 1. Halbjahr (1. Halbjahr 2021: 1,8 Mrd. USD). Die Prognose für das Gesamtjahr bleibt unverändert bei 5,4 Mrd. USD.

Gruppengewinn – Anteil der Aktieninhaber/innen von 12,1 Mrd. USD

• Einschliesslich eines Gewinns von 1,5 Mrd. USD aus dem Erwerb der restlichen 66,67% Beteiligung an Cerrejón und der Veräusserung von Ernest Henry.

Solide Bilanz

• Neben dem rekordhohen EBITDA stieg unser Nettoumlaufvermögen während des Berichtszeitraums erheblich an, wobei ca. 5 Mrd. USD in das Marketing – vor allem in den Energiesektor – investiert wurden, was die wesentlich höheren Öl-, Gas- und Kohlepreise sowie deren erhöhten Schwankungen widerspiegelt. 

• Trotz des Aufbaus des Eigenkapitals wurden im ersten Halbjahr beträchtliche Barmittel erwirtschaftet, wodurch sich 
  die Nettofinanzierungsmittel und die Nettoverschuldung auf 28,0 Mrd. USD bzw. 2,3 Mrd. USD verringerten, gegenüber 
  30,8 Mrd. USD bzw. 6,0 Mrd. USD im Vorjahreszeitraum.

• Eine Nettoverschuldung von 2,3 Mrd. USD am Ende des Berichtszeitraums ermöglicht eine «Top-Up-Ausschüttung» im Rahmen unserer Aktionärsrendite, bei der die Nettoverschuldung um eine Obergrenze von 10 Mrd. USD verwaltet wird, wobei ein nachhaltiges Deleveraging unterhalb dieser Obergrenze regelmässig an die Aktionäre zurückfliesst.

• Ankündigung der «Top-Up-Ausschüttung» in Höhe von 4,5 Mrd. USD, die sich aus einer Sonderausschüttung von 
  1,45 Mrd. USD (0,11 USD je Aktie) und einem Rückkaufprogramm im Umfang von 3,0 Mrd. USD (ca. 0,23 USD je Aktie) zusammensetzt.

• Gesamterträge für die Aktieninhaber/innen im Jahr 2022 in Höhe von ca. 8,5 Mrd. USD, einschliesslich der im Februar 2022 angekündigten Basisausschüttung von 3,4 Mrd. USD und des Rückkaufs von Aktien in Höhe von 0,6 Mrd. USD.

• Illustrative Generierung von freiem Cashflow in Höhe von ca. 18 Mrd. USD aus einem bereinigten EBITDA von ca. 32,3 Mrd. USD. 

Für weitere Informationen wenden Sie sich bitte an:

Sarah Antenore
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Hinweise für Redaktionen

Über Glencore
Glencore ist eines der weltweit grössten diversifizierten Rohstoffunternehmen und eine bedeutende Produzentin und Vermarkterin von über 60 verantwortungsvoll geförderten Rohstoffen, die das tägliche Leben voranbringen. Über ein weltumspannendes Netz von Anlagen, Kunden und Lieferanten produzieren, verarbeiten, recyceln, beschaffen, vermarkten und vertreiben wir die Rohstoffe, welche die Dekarbonisierung ermöglichen und gleichzeitig den heutigen Energiebedarf decken. 

Glencore beschäftigt etwa 135’000 Mitarbeitende, einschliesslich Auftragnehmer. Wir sind in über 35 Ländern vertreten – sowohl in etablierten als auch in rohstoffreichen Wachstumsregionen. Unsere industriellen Aktivitäten werden von einem globalen Netz aus mehr als 40 Marketingniederlassungen unterstützt. 

Unsere Kunden sind Industrieverbraucher in den Bereichen Automobilindustrie, Stahl, Stromerzeugung, Batterieproduktion und Öl. Darüber hinaus bieten wir den Produzenten und Industrieverbrauchern von Rohstoffen Leistungen im Finanz- und Logistikbereich und andere Dienstleistungen an.

Glencore ist stolz darauf, Mitglied der Freiwilligen Prinzipien für Sicherheit und Menschenrechte und des Internationalen Rats für Bergbau und Metalle (ICMM) zu sein. Wir sind ein aktives Mitglied der Extractive Industries Transparency Initiative (EITI).

Glencore ist sich der Verantwortung bewusst, zu den globalen Bemühungen zur Erreichung der Ziele des Pariser Abkommens beizutragen. Unsere Ambition ist es, bis zum Jahr 2050 ein Unternehmen mit Netto-Null-Gesamtemissionen zu sein. Im August 2021 haben wir unser mittelfristiges Emissionsreduktionsziel auf 50% bis 2035 erhöht (Basis: 2019) und ein neues kurzfristiges Ziel von 15% bis 2026 (Basis: 2019) festgelegt.

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